数据来源：公司年报；单位：人民币千元，%;括号为负值 广州银行2024年贷款和垫款情况

近日，广州银行再度公布了一份营收与净利双双下滑的年报。相较于上一年，该行2024年的营收降幅扩大至13.86%，净利润降幅更是大幅攀升至66.47%。而利息净收入作为广州银行营业收入的核心构成部分，在2024年滑落至百亿元以下，手续费及佣金净收入、投资收益也明显下滑，业务发展面临较大挑战。

营收净利再度双降

“受宏观经济环境和行业净息差持续收窄等因素影响，全年实现营业收入137.85亿元，同比降幅13.86%，净利润10.12亿元，同比降幅66.47%。”广州银行在年报中披露。数据显示，该行2024年不仅营收净利再度双降，且降幅较上年进一步扩大，2023年，该行实现营业收入160.03亿元，降幅为6.71%；净利润为30.17亿元，降幅为9.64%。

事实上，截至2024年，广州银行净利润已连续4年下降。此前发布的年报显示，2022年该行净利润为33.39亿元，同比减少7.62亿元；2021年实现净利润41.01亿元，同比下降7.93%。

从营收结构看，2024年，广州银行利息净收入、手续费及佣金净收入、投资收益等均明显下滑。

谈及利息净收入，广州银行表示，2024年，该行以服务实体经济为宗旨，积极服务“产业第一、制造业立市”“百千万工程”等区域重大战略部署，受贷款市场报价利率持续下行、广东地区市场竞争加剧、贷款结构调整等影响，该行贷款收益率下行幅度超过存款付息率压降幅度，净息差收窄，2024年实现利息净收入96.67亿元，比上年减少21.26亿元，降幅为18.03%，净息差为1.35%，比上年下降0.40个百分点。

值得注意的是，在行业净息差降幅普遍收窄的背景下，广州银行2024年净息差降幅却有所扩大，该行2023年度净息差为1.75%，降幅为0.36个百分点。

非息收入方面，2024年，广州银行手续费及佣金净收入为10.04亿元，比上年减少2.28亿元，降幅为18.52%。下降原因主要是受经济弱复苏影响，信用卡手续费收入回落；投资收益为25.58亿元，同比下降8.68%。

贷款增速“转负”

继上一年贷款增速降为个位数后，2024年广州银行贷款增速转为负值。

数据显示，截至2024年末，广州银行发放贷款和垫款总额（不含应计利息，下同）4621.14亿元，比上年减少29.45亿元，降幅为0.63%。此前的2021年至2023年，广州银行发放贷款和垫款总额分别为3881.38亿元、4485.34亿元和4650.59亿元，增幅分别为17.37%、15.56%和3.68%。

具体看，截至2024年末，广州银行的公司贷款及垫款为3049.95亿元，比上年增加245.73亿元，增幅8.76%；零售贷款为1571.20亿元，比上年减少275.18亿元，降幅14.90%。在零售贷款中，住房贷款、信用卡贷款、其他金额分别为333.89亿元、704.42亿元和532.89亿元，同比变动幅度分别为3.08%、-18.11%和-19.54%，在该行贷款和垫款总额中的占比分别为7.23%、15.24%和11.53%，除住房贷款占比提升，其他两类占比均有所下降。针对零售贷款余额减少，广州银行表示“主要是优化零售业务资产结构所致”。

从总资产看，广州银行的资产规模稳步提升，截至2024年末，该行资产总额为8548.05亿元，同比增加230.78亿元，增幅为2.77%。

同时，该行资产质量有所改善。截至2024年末，广州银行不良贷款余额为85.25亿元，同比减少9.86亿元，降幅10.36%；不良贷款率为1.84%，同比下降0.21个百分点，实现不良贷款及不良率“双降”；拨备覆盖率为158.76%，较上年末的157.67%有所提升。不过，该行关注类贷款攀升，截至2024年末，其关注类贷款金额为229.21亿元，关注类贷款占比为4.96%，较上年末的209.92亿元和4.51%均有所增加。

资本补充压力较大

IPO排队候场多年，广州银行于今年年初按下了“终止键”。

深交所发行上市审核信息公开网站显示，今年1月17日，因广州银行股份有限公司、保荐人撤回发行上市申请，根据《深圳证券交易所股票发行上市审核规则（2024年修订）》第六十二条，该所决定终止其发行上市审核。

Wind数据显示，2020年6月，广州银行的IPO申请获得中国证监会受理；全面注册制落地后，2023年3月，深交所受理了广州银行IPO申请。

2024年，广州银行IPO两度中止，先是3月31日因“IPO申请文件中记录的财务资料已过有效期，需要补充提交”被中止审核，该行于6月29日更新提交相关财务材料后审核状态变更为“已受理”；8月27日，广州银行因“发行人需更换申报会计师”再次被中止审核，其此前聘请的审计机构天职国际会计师事务所，因在奇信股份年报审计中未勤勉尽责，制作、出具的审计报告存在虚假记载等行为，被暂停从事证券服务业务6个月；9月30日，该行又因财务资料过期，被要求补充提交；11月1日，广州银行更换了申报会计师。

公开资料显示，广州银行IPO拟发行不超过39.25亿股人民币普通股（A股）募资，预计融资金额为94.79亿元，其发行募集资金扣除发行费用后，将全部用于补充该行核心一级资本。该行在去年6月29日披露的招股说明书中表示：“除依赖自身利润留存等内源方式补充资本外，本行通过发行资本债券等方式补充了资本，但随着业务的快速发展，资本补充压力持续加大，现有资本补充渠道无法满足本行长期稳健发展的资本需要。因此，本行有必要进一步拓宽资本补充渠道，建立持续资本补充机制，以奠定本行未来业务发展的基础，解决发展中的资本瓶颈问题。”

在IPO终止、内源资本增长乏力的双重困境下，广州银行无疑面临着较大的资本补充压力。

数据显示，截至2024年末，广州银行资本充足率、一级资本充足率、核心一级资本充足率分别为13.61%、10.00%和9.10%，与2023年末的13.96%、10.13%和9.21%相比均有所下降。该行在2024年年报中表示：“本行资本管理以保持合理的资本充足率水平和杠杆率水平为目标，强化资本约束，提高资本回报。通过内生资本积累为主、外源性融资为辅的资本补充机制，持续满足监管要求与业务发展需要，有效提升风险抵御能力。”