证券时报记者 程丹

证监会近日对新三板挂牌公司北京太一云技术股份有限公司（简称“太一云”）实际控制人立案调查，此前该公司已被全国股转公司采取出具警示函的自律监管措施。业内人士指出，新三板全面深化改革正在进行中，为确保市场运行平稳和改革顺利落地，监管层加强重点股票、重点账户、重点行为、重点时期监管，对恶性异常交易、违法违规行为坚持“零容忍”态度。

此前，全国股转公司在日常监管中发现挂牌公司太一云股票存在交易异常情况，股票价格在2月6日至4月30日期间大幅上涨，累计涨幅达148.12%，股票市值由2.69亿元上升至6.68亿元。经查明，太一云公司实际控制人、控股股东、董事长邓迪利用自己名下账户，与其涉嫌关联的多个账户共同持续、频繁、高价买入股票，拉抬并维持股价，致使公司市值大幅提升，达到进入创新层的市值标准。具体来看，邓迪名下账户申报买入29笔，平均高于最近成交价42.05%，其中28笔的申报买入价格均高于最近成交价。

2月12日至2月14日，太一云收盘价累计涨幅为54.24%，形成收盘价的成交共3笔，均为邓迪名下账户买入，占该股形成收盘价的成交数量的比例为100%。

2月24日至3月4日，太一云收盘价累计涨幅为214.15%，形成收盘价的成交共8笔，其中7笔为邓迪名下账户买入，占该股2月24日至2月28日、3月3日至3月4日形成收盘价的成交数量的比例为100%。

4月15日至4月17日，太一云收盘价累计涨幅为82.33%，形成收盘价的成交共9笔，其中8笔为与邓迪名下账户涉嫌关联的北京银岸信息技术有限公司名下账户买入，其中1天占该股形成收盘价的成交数量的比例为50.09%，2天占该股形成收盘价的成交数量的比例为100%。

对此，全国股转公司对邓迪给予公开谴责的纪律处分，并对其涉嫌关联的账户采取出具警示函的自律监管措施。并表示，在新三板市场分层制度改革效应初显时期，邓迪作为挂牌公司实际控制人、控股股东、董事长，罔顾市场规则，公然违规交易，未能勤勉尽责，对市场秩序和分层管理造成严重影响。为保障市场健康稳定发展，提高挂牌公司质量，维护投资者合法权益，全国股转公司对此类违规行为进行严肃处理。

太一云是新三板挂牌上市的第一家区块链公司。资料显示，太一云全称为北京太一云技术股份有限公司，成立于2006年，其主营业务为区块链技术相关的技术开发、技术服务与应用。

新三板市场一直是监管执法的重点领域之一。今年以来，已有4家挂牌公司披露因公司或控股股东、实际控制人、董监高涉嫌证券违法违规被证监会立案调查，有 4  家挂牌公司被证监会行政处罚。

此前，证监会公布2019年证件稽查典型案例中不乏新三板执法有关案例。从新三板案件类型看，信息披露违法违规、滥用持股优势单独或合谋操纵市场比重最大。从违法主体看，挂牌企业大股东和实际控制人涉案最多。

例如，新绿股份为兑现挂牌前的业绩对赌承诺，从2013年至2015年，通过账外设账、虚开发票，有组织实施财务造假，累计虚增收入9.3亿元，虚增利润1.4亿元。

明利股份实际控制人林军为高价减持操纵本公司股价，2015年至2016年组织数名公司高管操纵本公司股票，造成交易活跃的假象，吸引投资者、做市商跟进购买。林军等人借机减持获利2.9亿元。

2016至2017年，奔腾集团实际控制人张郁达通过公司配合发布虚假收购信息等方式，集中资金优势、持股优势和信息优势操纵本公司股价。

业内人士指出，新三板改革正在进行中，对于罔顾市场规则，违反“三公”原则，实施财务造假、市场操纵、内幕交易、虚假信息披露等恶性违规行为，扰乱市场秩序，破坏市场生态，损害其他市场主体合法权益的，监管层将保持“零容忍”的态度，重拳出击，精准打击，对违法违规行为坚决查处，决不姑息，为新三板改革的顺利推进及市场长期稳定健康发展创造良好的市场环境。