江财九银票据研究院 肖小和

赣州银行资金营运中心 谈铭斐 张小平

弘扬票据文化可普及票据知识，增强社会对风险、投资、信用等概念的认知，减少因信息不对称导致的纠纷，促进经济稳定性以及增强社会信任机制，对票据行业有着核心作用。‌票据文化中的信用体系建设能提高票据市场可信度，降低交易摩擦成本，保障票据流通安全性。票据文化的弘扬是票据体系健康发展的“软基石”，既塑造社会对票据活动的理性认知，也为票据工具的高效运作提供文化支撑。通过价值观引导与制度规范的双向融合，最终实现经济效率与社会效益的协同提升。

一．票据文化及特点

1．何为票据文化   

票据文化是金融文化的重要组成部分，是以‌信用契约‌为核心、以‌票据工具‌为载体，在金融活动中形成的‌规则共识、技术标准与价值体系‌，贯穿票据全生命周期（签发→流转→兑付），旨在通过‌技术赋能、制度约束、信用积累‌推动金融资源高效配置。

2．票据文化特点

票据文化作为现代金融体系的核心纽带，已从传统支付工具演化为驱动实体经济与数字文明融合的战略载体，其核心特点——信用性、创新性、合规性与服务性——在技术革命与制度重构中形成闭环，重塑全球金融生态。

‌信用性‌是票据文化的根基，体现为到期的无条件兑付。票据的信用属性是反映经济往来中债权债务关系的信用形式，是票据最根本的属性，是支付、融资、交易、投资、调控等属性的基础。票据本身是信用工具，到期兑付基于承兑人的付款信用，凸显票据的信用属性。

‌创新性是票据文化发展的驱动力。票据从两千多年前的实物抵押到纸质票据、再到现在的电子票据，正是因为不断创新，才使得票据文化不断发展、壮大，适应了不断发展的经济活动。现阶段，票据市场连接实体经济和金融市场，通过多元化的金融服务，作为货币政策实施和传导的重要平台，有利于货币政策向实体经济倾斜，对于支持实体经济高质量发展具有重要意义。

合规性‌则‌‌为市场繁荣构筑安全底线。在票据文化的发展历程中，从纸质票据开始，为扩大使用范围、提高使用频率、增加信用，票据的合规性就尤为重要。越来越完善的制度是合规性的具体体现。随着票据市场容量不断增长，覆盖行业和金融机构持续扩大，市场参与主体角色越发多样，风险仍会伴随发生，同时呈现出一定的复杂性。越来越完善的制度是合规性的具体体现，为票据行业的健康发展保驾护航。

‌服务性‌聚焦于激活实体经济毛细血管。票据文化承载着历史上的商业智慧和传统，如古代中国的票号文化体现了晋商的诚信、进取精神，这些精神通过票据文化传承下来，激励着现代商业发展。

票据文化是金融文化的重要组成部分，其独特的规则、理念和实践，为金融文化增添了丰富内涵，推动金融文化的传播和发展，提高公众的金融素养。票据不再是冰冷的金融工具，而是嵌入产业链、环保、教育等社会场景的“服务型基础设施”。

四大特点的协同构建了票据文化的价值闭环：信用性降低交易摩擦，创新性拓展服务边界，合规性保障市场稳定，服务性实现资源精准滴灌。2024年，商业汇票承兑发生额38.3万亿元，贴现发生额30.5万亿元。截至2024年末，商业汇票承兑余额19.8万亿元，同比增长6.5%；贴现余额14.8万亿元，同比增长11.7%。2025年前4个月，票据融资增加2899亿元。其文化内核已升维为“技术赋能信用、规则重塑效率、数据驱动普惠、服务经济”的金融文明新范式。

3．票据文化作用

票据文化在新时期的核心作用，已从单纯的交易工具升维为‌“信用价值放大器”‌与‌“守正创新试验场”‌的双重载体，既推动信用主体（企业、金融机构、个人）的深度发展，又通过技术革命与规则重构平衡风险与效率，成为服务实体经济促进经济发展的关键基础设施。

二．弘扬票据文化守正创新的理念服务经济高质量发展

1．服务五篇大文章

立足高质量发展新格局，票据文化以守正为根基、以创新为引擎，在服务五篇大文章中谱写新章。一是科技型、绿色型、养老型企业及相关中小企业是票据市场发展的重点，票据文化的建立和推广将直接惠及相关企业，改善相关企业的融资环境，促进相关企业快速发展；二是将促进金融创新，票据文化可以较好地弥补票据市场的信用短板，为票据市场提供良好的创新环境，更好服务“五篇大文章”；三是将促进经济高质量发展，大幅改善企业的用票环境，促进票据与实体经济的深度融合，推动了票据在普惠金融、数字金融等领域的应用，满足了不同受众群体的多样化金融需求，有利于促进经济高质量发展。

2．服务中小微企业

中小微企业“融资难、融资贵”，根本原因是因为中小微企业整体抗风险能力较弱，造成金融资源主要服务大型企业，在一定程度上形成了大型企业金融资源过剩与中小微企业“融资难、融资贵”现象并存。票据业务在服务中小微企业上具有门槛较低、兼顾支付与融资双重属性、法律关系明晰、融资成本较低与电子化程度高等多重优势，票据市场已发展成为支持中小微企业发展的重要战场。在高质量发展阶段，票据文化以‌信用为根基、技术为引擎‌，成为破解中小微企业融资难题的“金钥匙”。2024年，签发票据的中小微企业22.6万家，占全部签票企业的93.8%，中小微企业签票发生额27.4万亿元，占全部签票发生额的71.5%。贴现的中小微企业36.7万家，占全部贴现企业96.5%，贴现发生额23.6万亿元，占全部贴现发生额77.3%。票据融资利率较传统贷款更低、更便捷，彰显守正创新下的普惠效能。

3．服务消费市场发展

在消费升级与高质量发展同频共振的新阶段，票据文化以“制度守底线、技术拓空间”的双向赋能，成为撬动消费市场活力的关键支点。2024年，全国消费领域票据融资规模突破58万亿元，电子票据渗透率达99.9%，服务小微商户超4300万家，形成“精准滴灌+普惠直达”的消费金融新范式。从北宋“交子”润滑蜀地商贸，到数字票据贯通生产、流通与消费，中国正以守正创新的文化基因，重塑全球消费市场演进路径。票据业务通过“融资支持供给端+支付便利消费端”的双向驱动，成为连接实体经济与消费市场的纽带。未来随着票据数字化、场景化程度的提升，其支持消费的潜力将进一步释放，尤其在促进中小微企业发展、下沉市场消费扩容、绿色消费等领域发挥关键作用。政策层面需继续完善票据市场基础设施，加强风险防控，推动票据业务与消费市场形成良性循环。如针对消费生产型企业，对消费供应链核心企业以及供应商开具票据支付货款，提供支持可快速获得低成本资金，用于扩大生产、采购原材料或优化库存，从而提升商品和服务的供给能力，满足消费市场需求。

4．服务新质生产力

在高质量发展纵深推进的当下，票据文化以“制度守正”筑基、“数字创新”破局，成为培育新质生产力的核心金融引擎。科技是新质生产力的核心要素，票据文化将更好服务新质生产力。有利于新技术手段应用，票据文化以信用为基础，必须建立信用基础设施，将采用大数据、人工智能等大量新型技术手段，将进一步推动金融科技的发展与进步；有利于支持科技类企业发展，将提升国内信用环境，尤其是商业信用环境，有利于科技类供应链、产业链发展。

票据业务通过“融资支持创新主体+数字化链接产业链+政策引导资源配置”的三维驱动，成为新质生产力发展的加速器。其价值体现在：降低创新成本，为轻资产、高风险的科技企业提供灵活融资工具。

提升产业协同效率，通过数字化票据平台打破产业链“数据孤岛”。

引导资源向高质量领域聚集，借助政策工具和市场机制，推动资本向绿色科技、数字经济等方向倾斜。随着数字票据、智能合约、碳金融票据等创新工具的深化应用，票据业务将进一步与新质生产力深度融合，成为经济高质量发展的重要金融基础设施。

5．服务票据自身的可持续发展。

在高质量发展迈向深水区的关键阶段，票据文化以“守正固本、创新提质”双轮驱动，为金融工具自身的可持续发展注入新动能。弘扬票据文化，坚持守正创新的票据文化理念，进一步完善票据业务交易制度，推动票据数字化交易基础设施建设，加快票据基金、票据衍生产品等票据市场创新产品研究。未来票据市场发展将继续坚持创新驱动，票据行业发展与弘扬票据文化相辅相成，互相促进，充分发挥票据潜力与活力，助力实体经济发展。

票据文化作为票据行业发展的软实力，通过塑造行业价值观、规范市场行为、增强社会信任与创新活力，为行业的可持续发展提供内生动力： 构建诚信文化，夯实市场根基，倡导“信用即资产”的理念，推动企业将票据履约纳入信用管理体系，减少票据违约与纠纷，建立“票据信用评级体系”，公开企业票据兑付记录； 规范操作文化，降低系统性风险；培育创新文化，驱动技术赋能，推动电子票据、区块链票据、智能合约等技术的应用，形成“技术驱动效率”的文化共识；弘扬合规文化，维护市场秩序，建立“监管机构+行业自律组织+企业内控”三级合规体系，严打票据空转、套利等违规行为。票据文化通过“信用筑基、规范护航、创新引领、普惠共赢”的立体化作用，为票据行业可持续发展注入持久动力。